文｜財(cái)天COVER 董雪
編輯 | 陽(yáng)一
已經(jīng)多年不參與春節(jié)紅包大戰(zhàn)的騰訊，再度拿出真金白銀，要在元寶App里狂撒10億現(xiàn)金紅包，希望微信支付逆襲支付寶的劇情，在AI戰(zhàn)場(chǎng)再上演一遍。馬化騰親自站臺(tái)推廣，并直言騰訊過(guò)去動(dòng)作“慢了”，焦灼的氣氛彌漫在大廠中間。
01、騰訊將AI戰(zhàn)局拉進(jìn)“社交場(chǎng)”
騰訊“大手筆”派發(fā)的現(xiàn)金紅包要來(lái)了。2月1日，用戶前往元寶App即有機(jī)會(huì)參與瓜分現(xiàn)金紅包，發(fā)放總額高達(dá)10億元。此前，元寶App內(nèi)已低調(diào)開(kāi)啟社交AI玩法“元寶派”內(nèi)測(cè)。
騰訊董事會(huì)主席兼CEO馬化騰親自站臺(tái)，在騰訊2025年度員工大會(huì)上直言，希望此舉能“重現(xiàn)2015年微信紅包的高光時(shí)刻”。
和發(fā)紅包相比，騰訊的真正野心其實(shí)藏在“元寶派”里。
騰訊內(nèi)部人士透露，元寶派是元寶全新的社交場(chǎng)景探索，用戶可以選擇創(chuàng)建一個(gè)“派”，或者加入一個(gè)已有的“派”。元寶派的靈感源于騰訊會(huì)議群聊，旨在打造一個(gè)有AI助手參與的用戶社交空間。其中，用戶可以讓元寶參與聊天、調(diào)節(jié)氛圍、執(zhí)行任務(wù)等，特別是它還可以共享屏幕，以及邀請(qǐng)好友“一起看、一起聽(tīng)”，這些功能都將于近期陸續(xù)灰度上線。
騰訊將AI戰(zhàn)局拉進(jìn)了自身最擅長(zhǎng)的“社交場(chǎng)”，試圖用元寶派打開(kāi)一種人與AI交互的新模式。元寶這個(gè)AI助手不再只是聊天的工具，它連接起了微信、QQ、騰訊會(huì)議、騰訊視頻、QQ音樂(lè)等核心產(chǎn)品，而不只是在這些產(chǎn)品中加入AI能力。
過(guò)去一年，騰訊已對(duì)元寶進(jìn)行了大力托舉。2025年初，在騰訊的投流下，元寶在全網(wǎng)刷屏，騰訊旗下的應(yīng)用也已陸續(xù)接入元寶。
但收獲并不能完全令騰訊滿意。研究機(jī)構(gòu)QuestMobile發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，截至2025年三季度，豆包月活躍用戶規(guī)模達(dá)到1.72億，超過(guò)了DeepSeek的1.45億。元寶月活用戶數(shù)約為3286萬(wàn)，雖位列第三，但與豆包過(guò)億的規(guī)模相比差距不小。這還是騰訊撒錢(qián)換增長(zhǎng)的結(jié)果，根據(jù)AppGrowing估算，元寶在2025年投流高達(dá)150億元。
在AI時(shí)代打造面向C端的超級(jí)App，已是超級(jí)大廠們的共識(shí)。在互聯(lián)網(wǎng)和移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代，騰訊都占據(jù)著流量入口的霸主地位。但現(xiàn)在，它在AI to C應(yīng)用上，和豆包已經(jīng)拉開(kāi)了億級(jí)的差距。
“騰訊有微信，而字節(jié)系也有抖音，為豆包帶來(lái)了巨大流量。豆包比元寶占據(jù)了先發(fā)優(yōu)勢(shì)，在占領(lǐng)用戶心智和形成用戶習(xí)慣上占了先機(jī)?！币晃籄I從業(yè)者告訴《財(cái)經(jīng)天下》。
更讓騰訊焦慮的是，豆包也在構(gòu)建自己的閉環(huán)。豆包在問(wèn)答中加入了抖音電商鏈接推薦，并可以直接調(diào)用汽水音樂(lè)等生態(tài)產(chǎn)品，提供了豐富場(chǎng)景，想讓豆包超越“AI助手”的單一角色，成為鏈接字節(jié)生態(tài)的核心C端載體。豆包手機(jī)的問(wèn)世，沖擊著大廠App間的壁壘。
不久前，字節(jié)跳動(dòng)旗下火山引擎宣布成為央視春晚AI云獨(dú)家合作伙伴，豆包也將作為春晚的核心AI互動(dòng)平臺(tái)，提供各種玩法。隨著豆包“上春晚”，雙方間的差距或許還將拉大。
沒(méi)有人比騰訊更清楚春晚這個(gè)舞臺(tái)在用戶認(rèn)知上的影響力。十幾年前，微信憑借除夕夜“搖一搖”搶紅包形式，向全民發(fā)放5億元現(xiàn)金紅包，兩天內(nèi)為微信新增約2億張銀行卡綁定，第三方移動(dòng)支付市場(chǎng)就此形成了支付寶、微信支付并立的格局。
騰訊坐不住了。它祭出了元寶派和10億現(xiàn)金紅包“大招”，想要復(fù)制當(dāng)年微信的社交裂變路徑，讓元寶對(duì)豆包再發(fā)動(dòng)一次“奇襲”。
但另一個(gè)問(wèn)題是，巨額紅包砸下去，固然能換來(lái)短期的巨大流量，但在這之后，如何讓用戶形成長(zhǎng)期的使用習(xí)慣？
實(shí)際上，推出元寶派也是騰訊對(duì)解決這個(gè)問(wèn)題的思考。在AI工具的基礎(chǔ)上，想讓用戶由于興趣或出于“完成某些事”的目的聚集在一起，最終實(shí)現(xiàn)留存，“做社交”就是最符合騰訊基因的選擇。
從QQ到微信，騰訊的血液里天然流動(dòng)著“連接”的屬性。從元寶此前接入微信聯(lián)系人，到在QQ群聊里進(jìn)行AI總結(jié)與互動(dòng)嘗試，再到如今元寶派的獨(dú)立社交場(chǎng)域，騰訊在“AI+社交”上的探索，步步深入。
盡管微信此前已經(jīng)接入元寶，但騰訊還是沒(méi)有選擇把微信生態(tài)做成“AI全家桶”。
微信作為一款國(guó)民級(jí)通訊工具，任何微小改動(dòng)影響的都是十?dāng)?shù)億用戶，更別說(shuō)還涉及隱私安全，騰訊自然不會(huì)輕易去冒險(xiǎn)。從這個(gè)角度來(lái)看，元寶派就是騰訊做“AI社交”的一塊試驗(yàn)田。這條路走通了，它就是騰訊在AI時(shí)代的護(hù)城河，走不通也能積累經(jīng)驗(yàn)。
同時(shí)，和微信不同，元寶是一個(gè)獨(dú)立的AI原生應(yīng)用。對(duì)于騰訊來(lái)說(shuō)，再造一個(gè)“AI版微信”，也是其AI戰(zhàn)略轉(zhuǎn)向中的一個(gè)重要載體。
02、騰訊“慢了”
騰訊在AI上的動(dòng)作“慢了”。1月26日的騰訊年度員工大會(huì)上，馬化騰罕見(jiàn)地承認(rèn)了這一點(diǎn)。他還說(shuō)，尤其AI基礎(chǔ)設(shè)施這塊是短板。
2023年，各大科技公司紛紛推出自己的通用大模型，爭(zhēng)相走入“iPhone時(shí)刻”，而騰訊是國(guó)內(nèi)公布大模型進(jìn)展最晚的科技大廠之一。在C端應(yīng)用上也是如此，文心一言、通義千問(wèn)、豆包等App已相繼上線后，騰訊才在2024年5月推出元寶App，補(bǔ)上了這一課。
騰訊沒(méi)有第一時(shí)間拿出C端產(chǎn)品，或許是因?yàn)槠渖虡I(yè)化前景并不明朗。騰訊管理層此前多次提到AI，基本沒(méi)有展開(kāi)宏大敘事，而是落在它對(duì)騰訊具體業(yè)務(wù)的增長(zhǎng)助力上。
這符合騰訊穩(wěn)扎穩(wěn)打的風(fēng)格，就像知名投資人朱嘯虎分析的那樣：“騰訊一直是在后面跟著的，過(guò)去20年從來(lái)沒(méi)有在前面燒錢(qián)去試錯(cuò)。一直是等到大家打明白了，它后面才發(fā)力?！?/p>
這種“后發(fā)制人”的套路，在互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代讓騰訊既能避免早期風(fēng)險(xiǎn)，又賺足紅利。但進(jìn)入AI時(shí)代，邏輯已經(jīng)發(fā)生了改變：投入越多算力、數(shù)據(jù)和人才，模型能力越強(qiáng)，越能吸引用戶和數(shù)據(jù)，繼而反哺模型優(yōu)化。也就是說(shuō)，誰(shuí)先投入、誰(shuí)投入更大，誰(shuí)就能建立先發(fā)優(yōu)勢(shì)。
國(guó)內(nèi)科技大廠們也都明顯拿出了更大的熱情和決心，去迎合這個(gè)新的游戲規(guī)則。它們爭(zhēng)先恐后投入AI基建，例如2025年阿里宣布計(jì)劃在未來(lái)3年內(nèi)至少投入3800億元，用于建設(shè)云計(jì)算和AI基礎(chǔ)設(shè)施。有媒體報(bào)道稱，2026年字節(jié)跳動(dòng)計(jì)劃斥資1600億元用于AI基礎(chǔ)建設(shè)。
2025年，行業(yè)中硝煙的味道更濃了。360集團(tuán)創(chuàng)始人周鴻祎就曾提出，DeepSeek的開(kāi)源實(shí)現(xiàn)了科技平權(quán)，“大家的競(jìng)爭(zhēng)焦點(diǎn)應(yīng)該是做應(yīng)用，2025年是AI的應(yīng)用之年”。
超級(jí)AI應(yīng)用成為大廠的戰(zhàn)略核心。除了豆包外，2025年11月，阿里推出了千問(wèn)App，上線兩個(gè)月后其C端月活數(shù)已突破1億。今年1月15日，千問(wèn)App全面接入淘寶、支付寶、淘寶閃購(gòu)、飛豬、高德等阿里生態(tài)業(yè)務(wù)，并升級(jí)上線超400項(xiàng)AI辦事功能。
騰訊的對(duì)手們已火力全開(kāi)卷算力、卷模型、卷技術(shù)，在C端上也一路攻城略地，教育用戶、搶奪流量。一旦讓它們完成了對(duì)用戶使用習(xí)慣的教育，在電商、社交等更多場(chǎng)景中也將直接給騰訊帶來(lái)沖擊。
這場(chǎng)AI大戰(zhàn)關(guān)系到下一個(gè)時(shí)代巨頭們的命運(yùn)，已不容許騰訊再“慢”下去了。
03、騰訊AI，從跟隨到進(jìn)擊
騰訊的AI戰(zhàn)略已經(jīng)進(jìn)行了調(diào)整。
在組織架構(gòu)層面，馬化騰在反省“慢了”時(shí)也提到，“一直到2024年底，我們的AI產(chǎn)品元寶和混元大模型才轉(zhuǎn)到CSIG（云與智慧產(chǎn)業(yè)事業(yè)群），他們才開(kāi)始正式做這個(gè)產(chǎn)品”。
2025年4月，騰訊在技術(shù)工程事業(yè)群（TEG）體系內(nèi)成立了大語(yǔ)言模型部與多模態(tài)模型部，分別負(fù)責(zé)探索大語(yǔ)言模型和多模態(tài)大模型的前沿技術(shù)。
2025年12月，騰訊升級(jí)了大模型研發(fā)架構(gòu)，新成立AI Infra部、AI Data部、數(shù)據(jù)計(jì)算平臺(tái)部，全面強(qiáng)化其大模型的研發(fā)體系與核心能力。
騰訊這場(chǎng)戰(zhàn)略調(diào)整中，外界最關(guān)注的莫過(guò)于OpenAI前研究員姚順雨的加入。姚順雨任騰訊“CEO/總裁辦公室”首席AI科學(xué)家，向騰訊總裁劉熾平匯報(bào)；同時(shí)他也兼任AI Infra部、大語(yǔ)言模型部負(fù)責(zé)人，向技術(shù)工程事業(yè)群總裁盧山匯報(bào)。
據(jù)報(bào)道，有接近騰訊的人士透露，混元大模型已經(jīng)在內(nèi)部發(fā)布了一個(gè)偏向Agent方向的模型，服務(wù)于集團(tuán)內(nèi)部業(yè)務(wù)線；在與元寶App的協(xié)同上，混元大模型將提供深度定制化的模型，強(qiáng)化其AI+社交的標(biāo)簽。
姚順雨的高調(diào)加入，似乎也是騰訊有意釋放出的信號(hào)：集團(tuán)對(duì)于AI的態(tài)度，不再是局部跟隨，而是試圖迭代引領(lǐng)。
姚順雨帶來(lái)的不僅是關(guān)于AI的戰(zhàn)略思路和方向，騰訊更想通過(guò)其起到示范作用，讓越來(lái)越多的頂尖AI人才加入騰訊。對(duì)于相關(guān)應(yīng)屆博士畢業(yè)生，騰訊也提供了高出行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)50%的薪資，以期快速擴(kuò)大AI團(tuán)隊(duì)。
空氣中還在散播焦灼的氣息。緊跟著騰訊宣布撒紅包的時(shí)間點(diǎn)，百度也跟進(jìn)宣布其AI應(yīng)用“文心助手”將發(fā)放5億元現(xiàn)金紅包。
騰訊的員工大會(huì)剛開(kāi)完，1月29日字節(jié)跳動(dòng)召開(kāi)的2026年首次全員會(huì)議中，CEO梁汝波將公司2026年的關(guān)鍵詞設(shè)定為“勇攀高峰”。他也明確，對(duì)于字節(jié)跳動(dòng)來(lái)說(shuō)，“高峰”短期內(nèi)就是豆包/Dola助手應(yīng)用。公司也會(huì)繼續(xù)加大對(duì)人才的投入。
在這場(chǎng)漫長(zhǎng)的征途中，2026年春節(jié)期間，或許將是大廠AI們的關(guān)鍵一戰(zhàn)。