界面新聞?dòng)浾?| 馮麗君

2026年開(kāi)年，繼部分券商APP上架保險(xiǎn)產(chǎn)品之后，中國(guó)移動(dòng)也同步加入保險(xiǎn)渠道之爭(zhēng)。

界面新聞?dòng)浾咧码娭袊?guó)移動(dòng)官方客服、走訪線下?tīng)I(yíng)業(yè)廳了解到，1月17日，中國(guó)移動(dòng)在上海上線“移動(dòng)醫(yī)保?！薄耙苿?dòng)家保?！钡缺ｋU(xiǎn)產(chǎn)品，用戶(hù)可于線下?tīng)I(yíng)業(yè)廳及線上致電中國(guó)移動(dòng)客服電話辦理。界面新聞注意到，近日有消息稱(chēng)，“移動(dòng)醫(yī)保?！薄耙苿?dòng)家保?！币苍谏綎|等地區(qū)陸續(xù)上線，用戶(hù)可至線下?tīng)I(yíng)業(yè)廳辦理。

“他們產(chǎn)品設(shè)計(jì)跨界很大膽，我們都挺感興趣的，最近業(yè)內(nèi)風(fēng)聲很大?！苯缑嫘侣?dòng)浾邚闹袊?guó)移動(dòng)合作險(xiǎn)企內(nèi)部人士處獲悉，“一般這種不在名稱(chēng)上強(qiáng)調(diào)地區(qū)的產(chǎn)品都是全國(guó)性產(chǎn)品，本質(zhì)上不管客戶(hù)在哪都可以賣(mài)了。主要是移動(dòng)營(yíng)業(yè)廳要為展業(yè)人員培訓(xùn)資質(zhì)，因?yàn)楸ｋU(xiǎn)銷(xiāo)售人員一定要拿銷(xiāo)售資質(zhì)，沒(méi)有資質(zhì)不能推銷(xiāo)和出單。推測(cè)是線下銷(xiāo)售隊(duì)伍在逐步建設(shè)?！?/span>

事實(shí)上，中國(guó)移動(dòng)多年前就已入股中移（深圳）保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)有限公司（下稱(chēng)“中移保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)”）、招商局仁和人壽保險(xiǎn)股份有限公司（下稱(chēng)“招商仁和人壽”），分別持有50%、20%的股份，招商仁和人壽又持有中移保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)40%股權(quán)。

界面新聞?dòng)浾吡私獾?，?025年起，中國(guó)移動(dòng)跨界保險(xiǎn)業(yè)的線上動(dòng)作頻頻，至2026年初正式鋪開(kāi)線下?tīng)I(yíng)業(yè)廳作為保險(xiǎn)銷(xiāo)售渠道。

中國(guó)移動(dòng)的保險(xiǎn)“野心”

1月21日，界面新聞?dòng)浾邔?shí)地走訪上海市中國(guó)移動(dòng)新郁路營(yíng)業(yè)廳看到，“移動(dòng)醫(yī)保?！薄耙苿?dòng)家保?！钡男麄鲉我押杖辉诖髲d展示?！斑@個(gè)月剛上新的保險(xiǎn)業(yè)務(wù)，目前我們這里還沒(méi)有辦理過(guò)?！睜I(yíng)業(yè)廳工作人員告訴界面新聞。

“‘移動(dòng)醫(yī)保?！譃槿齻€(gè)價(jià)格檔位，原價(jià)699元/年；如果是中國(guó)移動(dòng)全球通用戶(hù)，則可享499元/年的優(yōu)惠價(jià)；如果是更高等級(jí)的鉆石卡，價(jià)格是199元/年?！惫ぷ魅藛T向界面新聞介紹稱(chēng)，“卡級(jí)別的評(píng)定是看過(guò)去12個(gè)月的月均消費(fèi)，達(dá)到98元就算全球通用戶(hù)?！?/span>

界面新聞了解到，“移動(dòng)醫(yī)保?！鄙婕皺?quán)益包括門(mén)診醫(yī)療保障服務(wù)（保額1000元/年）、一般住院醫(yī)療保障服務(wù)（保額30萬(wàn)元/年）、重大疾病住院保障服務(wù)（保額60萬(wàn)元+1000元津貼/年），由中國(guó)平安財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)股份有限公司北京分公司承保；綜合意外保障服務(wù)（保額20.6萬(wàn)元/年），由大家財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)有限責(zé)任公司深圳分公司承保。

該產(chǎn)品附贈(zèng)的保障服務(wù)，投保人為中國(guó)移動(dòng)全資子公司中移動(dòng)金融科技有限公司，被保人是手機(jī)號(hào)實(shí)名認(rèn)證者本人。需要提示的是，“移動(dòng)醫(yī)保?！碑a(chǎn)品特別說(shuō)明，“有既往癥人群可保，但既往癥及相關(guān)疾病不在理賠范圍。”

據(jù)工作人員介紹，“移動(dòng)家保?！币舶凑沼脩?hù)卡等級(jí)分為三檔價(jià)位：199元/年、139元/年、69元/年。產(chǎn)品包含的愛(ài)家服務(wù)為健康權(quán)益、安全管家，上門(mén)服務(wù)可在管道疏通和上門(mén)開(kāi)鎖中二選一，并贈(zèng)送保障服務(wù)包括防電信網(wǎng)絡(luò)詐騙保障服務(wù)、綜合意外保障服務(wù)、家庭財(cái)產(chǎn)保障服務(wù)。

界面新聞?dòng)浾吡粢獾?，除了上述兩款產(chǎn)品，營(yíng)業(yè)廳宣傳單貨架上還擺放著愛(ài)家寶和“移動(dòng)愛(ài)寵計(jì)劃”的宣傳單。

其中，愛(ài)家寶是一款1人投保、全家共享、最多9人保障的全家險(xiǎn)，保障類(lèi)型包括火災(zāi)、爆炸、管道爆裂等家財(cái)損失，承保人人身意外，及電動(dòng)車(chē)火災(zāi)等責(zé)任風(fēng)險(xiǎn)，最高保額43萬(wàn)元，價(jià)格為2元/月。

“移動(dòng)愛(ài)寵計(jì)劃”涉及寵愛(ài)寶基礎(chǔ)版、升級(jí)版、尊享版，價(jià)格分別為每年72元、192元、384元，以及安心寶72元/年，均包括醫(yī)療保障和健康服務(wù)。

“這兩款產(chǎn)品是上個(gè)月開(kāi)始在我們營(yíng)業(yè)廳上架的?！睜I(yíng)業(yè)廳工作人員告訴界面新聞。中國(guó)移動(dòng)官方客服則對(duì)界面新聞表示，“寵愛(ài)寶產(chǎn)品在2025年8月就上線了?！?/span>

事實(shí)上，界面新聞?dòng)浾咴?025年11月底走訪該營(yíng)業(yè)廳，彼時(shí)并未有任何保險(xiǎn)產(chǎn)品宣傳，工作人員也表示不太清楚是否有保險(xiǎn)產(chǎn)品售賣(mài)。

此外，界面新聞留意到，2025年3月，中國(guó)移動(dòng)旗下保險(xiǎn)商城移小保在中國(guó)移動(dòng)官方APP正式上線，該保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)平臺(tái)涵蓋精選保險(xiǎn)產(chǎn)品、1V1保險(xiǎn)管家服務(wù)及保險(xiǎn)知識(shí)科普。

這意味著，2025年初，中國(guó)移動(dòng)就已開(kāi)始在線上推出保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)服務(wù)，并于2026年初開(kāi)始在線下?tīng)I(yíng)業(yè)廳全面推出。

渠道之爭(zhēng)加??？

“中國(guó)移動(dòng)線下賣(mài)保險(xiǎn)是大勢(shì)所趨，是對(duì)現(xiàn)有資源的有效開(kāi)發(fā)?！?/span>對(duì)外經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)保險(xiǎn)學(xué)院教授王國(guó)軍告訴界面新聞，中國(guó)移動(dòng)決心用12億用戶(hù)的電信業(yè)務(wù)場(chǎng)景撬動(dòng)保險(xiǎn)產(chǎn)品的銷(xiāo)售，不用新設(shè)營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)，低成本做“醫(yī)保保”“家保保”，保險(xiǎn)產(chǎn)品捆綁通信權(quán)益，從地方試點(diǎn)開(kāi)始，逐漸形成全國(guó)性市場(chǎng)，可以看作是電信運(yùn)營(yíng)商轉(zhuǎn)型“第二增長(zhǎng)曲線”的重要嘗試。

北京大學(xué)應(yīng)用經(jīng)濟(jì)博士后朱俊生教授告訴界面新聞，“隨著消費(fèi)者保險(xiǎn)需求的多元化和數(shù)字化趨勢(shì)的加速，通信行業(yè)巨頭可以利用其龐大的客戶(hù)數(shù)據(jù)和用戶(hù)觸達(dá)能力，為保險(xiǎn)公司提供精準(zhǔn)的客戶(hù)服務(wù)和銷(xiāo)售支持，滿(mǎn)足日益增長(zhǎng)的個(gè)性化保險(xiǎn)需求。通信行業(yè)巨頭進(jìn)入保險(xiǎn)中介業(yè)務(wù)，不僅能夠拓寬其現(xiàn)有業(yè)務(wù)的邊界，也能夠利用保險(xiǎn)作為新的盈利增長(zhǎng)點(diǎn)?！?/span>

相比于中國(guó)移動(dòng)的“急流勇進(jìn)”，中國(guó)電信和中國(guó)聯(lián)通在保險(xiǎn)領(lǐng)域暫未有更多動(dòng)作。

天眼查顯示，甜橙保險(xiǎn)代理有限公司（下稱(chēng)“甜橙保險(xiǎn)代理”）為天翼支付科技有限公司全資子公司，后者由中國(guó)電信集團(tuán)有限公司控股。而甜橙保險(xiǎn)代理曾于2024年11月被掛牌轉(zhuǎn)讓無(wú)果。2025年11月28日，甜橙保險(xiǎn)代理公告稱(chēng)于2025年12月1日停止保險(xiǎn)代理相關(guān)業(yè)務(wù)。

此外，中國(guó)電信參股公司持有的中通陽(yáng)光保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)有限公司第三次被掛牌轉(zhuǎn)讓無(wú)果。

中國(guó)聯(lián)通未直接持有保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)牌照，但曾與保險(xiǎn)公司、保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)公司公開(kāi)簽署戰(zhàn)略合作協(xié)議。

2023年，中國(guó)人壽與中國(guó)聯(lián)通簽署戰(zhàn)略合作協(xié)議，雙方圍繞保險(xiǎn)保障等多領(lǐng)域開(kāi)展全面深入合作，并在此后多次聯(lián)動(dòng)。中國(guó)聯(lián)通也曾聯(lián)合保險(xiǎn)公司推出保險(xiǎn)產(chǎn)品，如聯(lián)通5G平安寶套餐附贈(zèng)意外險(xiǎn)、家財(cái)險(xiǎn)等。

中國(guó)郵政也在保險(xiǎn)代銷(xiāo)領(lǐng)域深耕已久，中國(guó)郵政集團(tuán)旗下郵儲(chǔ)銀行（601658.SH）早在多年前就已具備保險(xiǎn)兼業(yè)代理資質(zhì)，而郵儲(chǔ)銀行營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)及代理網(wǎng)點(diǎn)一直以來(lái)都有保險(xiǎn)代銷(xiāo)業(yè)務(wù)。去年11月底，國(guó)家金融監(jiān)督管理總局批復(fù)同意中國(guó)郵政集團(tuán)經(jīng)營(yíng)保險(xiǎn)代理業(yè)務(wù)。

首都經(jīng)貿(mào)大學(xué)農(nóng)村保險(xiǎn)研究所副所長(zhǎng)李文中表示，部分郵政網(wǎng)點(diǎn)代用郵儲(chǔ)銀行的兼業(yè)代理資格與監(jiān)管要求不太相符。此次，由中國(guó)郵政申請(qǐng)兼業(yè)代理資格能夠解決資格不清的問(wèn)題。

那么，中國(guó)移動(dòng)是否存在類(lèi)似的情況進(jìn)而需要補(bǔ)齊資質(zhì)？界面新聞?dòng)浾吡粢獾?，中?guó)移動(dòng)營(yíng)業(yè)廳所售上述保險(xiǎn)產(chǎn)品均由中移保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)提供經(jīng)紀(jì)服務(wù)，如需理賠，則由中移保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)協(xié)助投保人向保險(xiǎn)公司報(bào)案理賠。

王國(guó)軍對(duì)界面新聞分析稱(chēng)，“無(wú)需補(bǔ)兼業(yè)代理資質(zhì)。中移保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)是全國(guó)性專(zhuān)業(yè)中介牌照，可賣(mài)多家保險(xiǎn)公司的產(chǎn)品，比郵政用的兼業(yè)代理資格更規(guī)范靈活，符合監(jiān)管持牌經(jīng)營(yíng)的要求。”

值得一提的是，券商也在加入“賣(mài)保險(xiǎn)大軍”。公開(kāi)信息顯示，2025年末至2026年初，中信證券（600030.SH）、招商證券（600999.SH）、廣發(fā)證券（000776.SZ）等多家頭部券商已在其官方APP中上線“保險(xiǎn)專(zhuān)區(qū)”。

“券商APP收集了高凈值/中高端收入、金融素養(yǎng)可能較高的用戶(hù)，且有穩(wěn)定的日常使用頻次，利于將保險(xiǎn)嵌入財(cái)富管理與資產(chǎn)配置路徑（如家庭保障、醫(yī)療補(bǔ)充、養(yǎng)老規(guī)劃）。”惠譽(yù)評(píng)級(jí)亞太區(qū)保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)評(píng)級(jí)高級(jí)董事吳杰佩對(duì)界面新聞分析道，券商可以利用已有客戶(hù)與交易數(shù)據(jù)， 用數(shù)字化工具提升觸達(dá)，有助降低獲客成本、提升續(xù)保率。對(duì)于短期、標(biāo)準(zhǔn)化的保險(xiǎn)產(chǎn)品， 如健康險(xiǎn)、意外險(xiǎn)、和比較簡(jiǎn)單的壽險(xiǎn)等中低復(fù)雜度產(chǎn)品， 線上平臺(tái)/渠道競(jìng)爭(zhēng)預(yù)期將加劇。

“券商APP一般以中介/合作分銷(xiāo)為主，能售賣(mài)的產(chǎn)品復(fù)雜度與流程會(huì)受限制。復(fù)雜度較高的產(chǎn)品、需要充分咨詢(xún)的長(zhǎng)期壽險(xiǎn)/重疾、年金等，仍將以‘線下+顧問(wèn)咨詢(xún)’的混合模式為主， 體檢核保與面對(duì)面服務(wù)。”吳杰佩補(bǔ)充道，“未來(lái)的趨勢(shì)是多渠道（銀行、代理人、互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)、券商APP等）并存。”

“各行各業(yè)各大公司綁定保險(xiǎn)是一股潮流，但也未必每一家都學(xué)中國(guó)移動(dòng)，即便是其它電信公司和眾多證券公司也是各有各的戰(zhàn)略。盲目跟風(fēng)并不可取。”王國(guó)軍告訴界面新聞。

朱俊生對(duì)界面新聞表示，目前，中國(guó)保險(xiǎn)行業(yè)的監(jiān)管政策較為嚴(yán)格，尤其是在保險(xiǎn)銷(xiāo)售和代理環(huán)節(jié)，涉及到的合規(guī)性要求較高。保險(xiǎn)中介業(yè)務(wù)需要具備較強(qiáng)的專(zhuān)業(yè)能力和市場(chǎng)敏感度，這對(duì)于一些跨界進(jìn)入的企業(yè)，可能是一個(gè)挑戰(zhàn)。