截至07月28日09:55，國防ETF（512670.SH）上漲1.59%，其關(guān)聯(lián)指數(shù)中證國防（399973.SZ）上漲1.85%；主要成分股中，中航沈飛上漲2.65%，菲利華上漲5.60%，中航光電上漲2.56%，內(nèi)蒙一機上漲4.18%，湘電股份上漲5.33%。

消息面上，東方證券研報指出軍工板塊二季度部分上游環(huán)節(jié)業(yè)績好轉(zhuǎn)，伴隨積極變化落地，板塊確定性增強；"十四五"收官之年行業(yè)景氣度持續(xù)恢復(fù)，軍貿(mào)或成第二增長極。早盤軍工板塊異動拉升，建設(shè)工業(yè)漲停創(chuàng)新高，內(nèi)蒙一機等成分股漲幅超5%，帶動國防ETF及其關(guān)聯(lián)指數(shù)同步上行。

券商研究方面，開源證券指出泰柬沖突升級可能推動軍貿(mào)需求增長，對國防軍工行業(yè)形成潛在利好；廣發(fā)證券監(jiān)測數(shù)據(jù)顯示中證軍工指數(shù)年初至7月25日累計漲幅達21.78%，跑贏上證指數(shù)0.98個百分點，其中成分股菲利華、中航沈飛等標的近期表現(xiàn)突出，且2025Q2主動型基金對國防板塊重倉持倉環(huán)比提升0.35pct至3.55%，中航沈飛、菲利華等國防ETF權(quán)重股獲基金增持明顯，顯示機構(gòu)對國防軍工板塊配置意愿增強。

關(guān)聯(lián)產(chǎn)品：

國防ETF（512670）

關(guān)聯(lián)個股：

中航沈飛（600760）、航發(fā)動力（600893）、中航光電（002179）、中航西飛（000768）、菲利華（300395）、中航機載（600372）、航天電子（600879）、海格通信（002465）、中航成飛（302132）、西部超導(dǎo)（688122）